El desgravamen del banco vs licitarlo por tu cuenta
Publicado el 17 de agosto de 2026 · Actualizado el 17 de agosto de 2026
Las tasas adjudicadas en las licitaciones son públicas en la CMF. Cómo comparar con lo que te cobran y el paso a paso para cambiarlo sin quedar descubierto.
El banco puede exigir que tengas seguro de desgravamen. No puede obligarte a contratarlo con él. Esa distinción está en la Ley 20.555 y es la base de todo lo que sigue.
Y ahora hay una forma concreta de saber si te están cobrando de más: las tasas adjudicadas en las licitaciones son públicas.
Cuánto se juega en la diferencia
BICE Hipotecaria adjudicó su licitación de seguros colectivos de desgravamen el 9 de abril de 2025. Las cinco ofertas fueron:
| Oferente | Tasa mensual ofertada | Resultado |
|---|---|---|
| Save Cía. de Seguros de Vida | 0,004199% | Adjudicada |
| BICE Vida | 0,004885% | No adjudicada |
| BCI Vida | 0,005037% | No adjudicada |
| Penta | 0,005171% | No adjudicada |
| 4 Life | 0,005326% | No adjudicada |
La oferta más cara (0,005326%) era un ~27% más alta que la ganadora (0,004199%) por la misma cobertura. Ese es el rango en el que se mueve este producto.
Y hay una razón por la que la diferencia importa tanto: el desgravamen se cobra sobre el saldo insoluto de tu deuda, mes a mes, durante todo el plazo del crédito.
Dónde ver las tasas de tu institución
Los bancos, cooperativas, agentes hipotecarios y compañías de leasing deben licitar estos seguros conforme al artículo 40 del D.F.L. N° 251. La CMF publica los resultados de todas esas licitaciones desde 2012 en una planilla descargable, actualizada al 30 de junio de 2026.
Busca tu institución, mira la compañía adjudicada y la tasa. Después compara con lo que aparece en tu cartola. Varias instituciones publican además sus propias actas de adjudicación.
El paso a paso para cambiarlo
1. Pide por escrito las condiciones mínimas. Coberturas exigidas, monto asegurado, cláusula de beneficiario, si debe incluir invalidez total y permanente. Sin esto en la mano, cualquier cotización puede terminar rechazada por un detalle formal.
2. Revisa qué te están cobrando hoy. Está en tu cartola o en la carpeta del crédito. Si no lo encuentras, sube el documento al analizador y te decimos qué producto es y cuánto pesa en tu cuota.
3. Compara con la tasa adjudicada en la licitación de tu institución, según la planilla de la CMF.
4. Cotiza con esas condiciones exactas. Tu edad al momento de cotizar importa: si tomaste el crédito hace años, la prima individual puede haber cambiado en cualquiera de las dos direcciones.
5. Presenta la póliza y espera confirmación por escrito. No des de baja la anterior hasta que el banco confirme que aceptó la nueva. Un día sin cobertura en un crédito hipotecario no es un riesgo que valga la pena.
Lo que dice la ley
La Ley 20.555, SERNAC Financiero, prohíbe las ventas atadas. El banco puede exigir que tengas un seguro con determinadas condiciones mínimas. Condicionar el otorgamiento del crédito a que le compres el suyo no está permitido.
La Ley 21.236 de Portabilidad Financiera te permite mover tu crédito y los productos asociados a otra institución.
Y el SERNAC ha fiscalizado esto: denunció a siete empresas por ofrecer seguros como si fueran obligatorios.
Cuándo NO conviene moverse
Hay que decirlo, porque no siempre gana el cambio:
Si tu declaración de salud cambió desde que tomaste el crédito. Una condición nueva puede encarecer la póliza individual por sobre lo que paga el colectivo del banco, o hacerla inviable. Un seguro colectivo licitado no discrimina igual que uno individual, y eso a veces juega a tu favor.
Si el saldo de tu deuda ya es bajo y quedan pocos años. El ahorro absoluto puede no justificar el trámite.
Si la diferencia es menor. No todo lo optimizable vale el tiempo.
Si ya pagaste de más
Te vendieron seguros que no pediste al firmar el crédito. Es el escenario que el SERNAC sancionó en la banca. El procedimiento está en Cómo detectar un seguro atado al crédito.
Prepagaste el crédito y pagaste prima por un período que ya no corría. Corresponde devolución de la prima no consumida: está en Cómo recuperar dinero de tu desgravamen.
Entonces, qué haces
Licítalo por tu cuenta si la tasa que pagas está sobre la adjudicada en la licitación de tu institución, si te quedan muchos años de crédito, y si tu estado de salud no cambió desde que lo tomaste.
Quédate con el del banco si tu salud cambió y el colectivo te acepta sin recargo, si queda poco saldo, o si la diferencia no justifica el trámite.
En los dos casos, revisa la cartola. Mucha gente descubre en este ejercicio que tiene seguros que nunca contrató, y eso se puede reclamar.
Y aprovecha de revisar el otro seguro del paquete: el de incendio y sismo del hipotecario funciona igual y también es licitable.
Preguntas frecuentes
¿Puedo cambiar el seguro de desgravamen de mi crédito? Sí, siempre que la póliza nueva cumpla las condiciones mínimas que exige el acreedor. Pídelas por escrito.
¿Cómo sé si estoy pagando de más? Comparando la tasa de tu cartola con la adjudicada en la licitación de tu institución, publicada por la CMF en su planilla del artículo 40.
¿El banco puede obligarme a contratar su seguro? No. Puede exigir que tengas seguro; condicionar el crédito a comprarle el suyo es una venta atada prohibida por la Ley 20.555.
¿Me pueden negar la póliza por mi salud? La declaración de salud puede encarecer o impedir la contratación individual, sobre todo si han pasado años desde que tomaste el crédito.
¿Qué diferencia hay entre desgravamen y desgravamen con invalidez? Son pólizas distintas y se licitan por separado, con tasas distintas. La segunda cubre además la invalidez total y permanente.
Fuentes
- BICE Hipotecaria, resultados de la licitación de seguros de desgravamen adjudicada el 9 de abril de 2025.
- CMF, Resultado de Licitaciones Artículo 40 desde 2012 a junio de 2026, planilla descargable actualizada al 30 de junio de 2026.
- D.F.L. N° 251 sobre Compañías de Seguros, artículo 40.
- CMF Educa, seguros asociados a créditos hipotecarios y seguro de desgravamen.
- Ley N° 20.555, conocida como SERNAC Financiero, y Ley N° 21.236 sobre Portabilidad Financiera.
- SERNAC, denuncia a 7 empresas por ofrecer seguros como obligatorios.
Información general. Este contenido es informativo y no constituye asesoría de seguros personalizada. La conveniencia de un producto depende de tu perfil y de tus necesidades. Cómo trabajamos está en Cómo comparamos.